ความก้าวหน้าแบบก้าวกระโดดของปัญญาประดิษฐ์ (AI) และการเรียนรู้ของเครื่องคาดว่าจะสร้างความต้องการศูนย์ข้อมูลทั่วโลกอย่างที่ไม่เคยเกิดขึ้นมาก่อน JLL กล่าวใน Data Centers 2024 Global Outlook ความจุพื้นที่จัดเก็บข้อมูลของศูนย์ข้อมูลคาดว่าจะเพิ่มขึ้นจาก 10.1 เซตตะไบต์ (ZB) ในปี 2023 เป็น 21.0 ZB ในปี 2027 หรืออัตราการเติบโตต่อปีแบบทบต้น (CAGR) ในระยะเวลา 5 ปีที่ 18.5 เปอร์เซ็นต์ นอกจากนี้ ศูนย์ข้อมูลระดับไฮเปอร์สเกลยังคาดว่าจะเพิ่มความหนาแน่นของแร็คที่ CAGR ที่ 7.8 เปอร์เซ็นต์ แม้จะมีความท้าทายเกี่ยวกับการชะลอตัวทางเศรษฐกิจ ค่าใช้จ่ายด้านอสังหาริมทรัพย์ที่สูงขึ้น และแม้แต่การผิดนัดชำระหนี้ของผู้เช่า S-Reits ที่มุ่งเน้นศูนย์ข้อมูลก็เป็นอุตสาหกรรมย่อยที่มีการดำเนินงานดีที่สุดในปี 2023 ระดับการเข้าพักในพอร์ตโฟลิโอยังคงมีความยืดหยุ่นสูงกว่า 95 เปอร์เซ็นต์โดยเฉลี่ย Digital Core Reit (DCReit) รายรับรวมในปีงบประมาณ 2023 ลดลง 4.8% เมื่อเทียบเป็นรายปี เหลือ 102.6 ล้านดอลลาร์สหรัฐ…

  แม้ว่าการส่งออกของสิงคโปร์จะตามหลังไต้หวันและเกาหลีในช่วงเดือน พ.ย.-ธ.ค. 2023 แต่ก็มีสัญญาณฟื้นตัวหลังจากร่วงลงอย่างมากในหนึ่งปี NODX อาจทรงตัวในปี 2024 หลังจากหดตัว 13% ในปี 2023 โดยได้รับแรงหนุนจากผลกระทบพื้นฐาน และปัจจัยภายนอก เช่น การฟื้นตัวของชิปที่อาจเกิดขึ้น เงื่อนไขทางการเงินที่ผ่อนคลายลง และแนวโน้มการค้าโลกของ WTO   ปัจจัยภายนอกยังส่งผลต่อแนวโน้มของหุ้นที่มีการซื้อขายมากที่สุดใน iEdge SG Advanced Manufacturing Index การเติบโตที่ไม่สม่ำเสมอซึ่งกระตุ้นให้เกิดภูมิทัศน์การผลิตและการค้าที่หลากหลายและมีพลวัต ทำให้เกิดความเสี่ยงและผลตอบแทนที่แตกต่างกันสำหรับหุ้นที่มีรายได้และการดำเนินงานทั่วโลก   หุ้นดัชนีที่มีการซื้อขายมากที่สุดบางส่วน เช่น Yangzijiang Shipbuilding, Dyna-Mac และ Food Empire มีอัตราส่วน P/B สูงเมื่อเทียบกับค่าเฉลี่ยในอดีต ซึ่งบ่งชี้ถึงมูลค่าตลาดที่แข็งแกร่ง ในขณะเดียวกัน บริษัทอื่นๆ เช่น Top Glove, Medtecs Int และ AEM ปัจจุบันมีอัตราส่วน P/B ต่ำเมื่อเทียบกับผลการดำเนินงานในช่วง 5 ปีที่ผ่านมา…

REIT ทั่วโลกเผชิญกับความท้าทายในปี 2023 ซึ่งนำโดยผลกระทบของอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น โดยทั่วไปแล้ว อัตราที่สูงขึ้นจะทำให้ต้นทุนการกู้ยืมเพิ่มขึ้น มูลค่าทรัพย์สินลดลง และต้นทุนทางการเงินที่สูงขึ้นยังทำให้การกระจายทุนสำหรับ REIT หลายรายการลดลงอีกด้วย   ดัชนี iEdge S-REIT รักษาอัตราผลตอบแทนเงินปันผลบ่งชี้ที่ 6% เทียบกับ 4.2% สำหรับ FTSE EPRA/Nareit Developed Index ในช่วง 12M ที่ผ่านมา ดัชนี iEdge S-REIT สร้างการลดลง 3.1% โดยมีการจ่ายเงินปันผลทำให้ผลตอบแทนรวมอยู่ที่ 3.0% ในเวลาเดียวกัน ดัชนี FTSE EPRA/Nareit Developed Index เพิ่มขึ้น 2.8% โดยมีผลตอบแทนรวม 7.3%   กองทรัสต์ที่ใหญ่ที่สุด 10 อันดับแรกของสิงคโปร์ในกลุ่ม S-REIT รวมกันมากกว่า 75% ของน้ำหนักของดัชนี iEdge S-REIT กองทุนทั้ง 10…

iEdge SG Advanced Manufacturing Index ติดตามผลการดำเนินงานของบริษัทจดทะเบียนในสิงคโปร์มากกว่า 100 แห่ง และมีผลตอบแทนติดลบ 4% ในปี 2023 ซึ่งส่งผลให้ผลตอบแทนรวมสะสมในช่วงห้าปีนับจากสิ้นปี 2018 เหลือ 19.5%   ในปี 2023 ดัชนีดังกล่าวคิดเป็นสัดส่วนรวมกัน 20% ของเงินทุนทั้งหมดที่ซื้อขายในตลาดหุ้นสิงคโปร์ ซึ่งแสดงให้เห็นถึงบทบาทที่สำคัญที่ภาคส่วนนี้เล่นในตลาดหุ้น ควบคู่ไปกับอิทธิพลของการผลิตที่มีต่อประสิทธิภาพทางเศรษฐกิจของสิงคโปร์และภูมิภาค   Seatrium, YZJ Shipbuilding, Wilmar, Venture และ ST Engineering เป็นหุ้นดัชนีที่มีการซื้อขายมากที่สุดในปี 2023 หุ้นที่แข็งแกร่งที่สุดในบรรดา 40 หุ้นดัชนีที่ใหญ่ที่สุดในปี 2023 ได้แก่ TJ DaRenTang, Food Empire, Dyna-Mac, Delfi และ Frencken ST Engineering, Seatrium, TJ DaRenTang USD เป็นหนึ่งในห้าองค์ประกอบที่มีการไหลเข้าของสถาบันสุทธิสูงสุด…

ในปี 2023 STI สร้างผลตอบแทนรวม 7% ซึ่งสอดคล้องกับผลตอบแทนรวม 3.7% ของดัชนี FTSE ASEAN Extended 60 ในรูปสกุลเงินดอลลาร์สิงคโปร์ ส่งผลให้ผลตอบแทนรวมของ STI นับตั้งแต่สิ้นปี 2019 อยู่ที่ 18.5% ซึ่งทำให้ผลตอบแทนรวมของดัชนี FTSE Asia Pacific Ex-Japan Index เพิ่มขึ้นเป็นสองเท่าที่ 9.1%   Seatrium เข้าร่วม STI ในปี 2023 ด้วยการควบรวมกิจการ Keppel O&M ช่วยเพิ่มมูลค่าตลาดได้อย่างมาก ซึ่งอยู่ที่ 8 พันล้านดอลลาร์สิงคโปร์ ณ สิ้นปี 2023 ยอดสั่งซื้อสุทธิของ Seatrium มูลค่า 7 พันล้านดอลลาร์สิงคโปร์ประกอบด้วย พลังงานหมุนเวียน 40% และโซลูชั่นที่สะอาดขึ้น/เป็นมิตรกับสิ่งแวดล้อม   Keppel และ Sembcorp…

กระแสเงินทุนไหลเข้าและไหลออก 10 หุ้นที่มีทุนสถาบันไหลเข้าสุทธิมากที่สุดในปี 2023                    20 หุ้นที่มีทุนสถาบันไหลออกสุทธิมากที่สุดในปี 2023    ผู้นำด้านกระแสเงินทุนสถาบันในปี 2023 เมื่อพิจารณาจากขนาดที่เปรียบเทียบ หุ้นของ Straits Times Index (STI) ก็มีส่วนแบ่งที่สูงอีกครั้งในการไหลออกของสถาบันสุทธิของตลาดหุ้นสิงคโปร์ที่มีมูลค่า 4.1 พันล้านดอลลาร์สิงคโปร์ในปี 2023 ไม่รวมช่วงสองช่วงสุดท้ายของปี ซึ่งประกอบด้วยการไหลออกสุทธิ 2.7 พันล้านดอลลาร์สิงคโปร์ในช่วงครึ่งแรกของปี 2023 และ 1.4 พันล้านดอลลาร์สิงคโปร์ของการไหลออกสุทธิในช่วงครึ่งหลังของปี 2023 ณ วันที่ 27 ธันวาคม หุ้นที่เป็นผู้นำการไหลเข้าและการไหลออก โดยทั่วไปแล้วจะเป็นหุ้นที่รักษามูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดให้มากขึ้น นอกเหนือจากมูลค่าการซื้อขายรายวันแล้ว จากมุมมองของภาคส่วน ธนาคารทั้งสามแห่งภายใน STI เป็นผู้นำการไหลออกของสถาบันสุทธิในปี 2023 ด้วยการขายสุทธิของสถาบันมูลค่า 2.6 พันล้านดอลลาร์สิงคโปร์ ตามมาด้วยภาค Reit…

กระแสเงินทุนสุทธิรายเดือนในกลุ่ม S-Reits ที่มา: SGX (ข้อมูล ณ วันที่ 14 ธันวาคม 2023)     ปี 2023 ถือเป็นปีแห่งความท้าทายสำหรับทรัสต์เพื่อการลงทุนในอสังหาริมทรัพย์ (Reits) ปัจจัยขับเคลื่อนสำคัญของผลการดำเนินงานของภาคส่วนนี้ยังคงเป็นอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นและความคาดหวังของอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นและนานขึ้น อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นจะนำไปสู่ต้นทุนการกู้ยืมที่สูงขึ้น การประเมินมูลค่าทรัพย์สินที่ลดลง และอาจส่งผลให้การกระจาย Reits ลดลง นอกจากนี้ยังจะทำให้ Reits เป็นสินทรัพย์ประเภทที่น่าดึงดูดน้อยกว่าเมื่อเปรียบเทียบกับสินทรัพย์อื่นๆ ที่ให้ผลตอบแทนสูงกว่า เช่น หลักทรัพย์ตราสารหนี้หรือเงินฝากเงินสด เป็นผลให้ดัชนี iEdge S-Reit ลดลงร้อยละ 9.0 ของผลตอบแทนรวมในช่วง 10 เดือนแรกของปี อย่างไรก็ตาม นอกเหนือจากความคาดหวังว่าอัตราดอกเบี้ยจะถึงจุดสูงสุดแล้ว กลุ่ม S-Reits ถือเป็นเดือนที่ดีที่สุดในรอบ 3 ปีในเดือนพฤศจิกายน โดยได้รับผลตอบแทนรวมเพิ่มขึ้น 7.4% โมเมนตัมนี้ดำเนินต่อไปจนถึงเดือนธันวาคม ธนาคารกลางสหรัฐคงอัตราดอกเบี้ยไว้เป็นครั้งที่ 3 ติดต่อกันในระหว่างการประชุมครั้งสุดท้ายของปีในวันที่ 13 ธันวาคม และขณะนี้นักลงทุนกำลังมองหาการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปีหน้า หลังการประชุม ดัชนี iEdge…

  ดัชนี STI เพิ่มขึ้น 2% ในเดือนพฤศจิกายน โดยเงินปันผลส่งผลให้ผลตอบแทนรวมอยู่ที่ 0.7% กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนทั้งสองกองทุนซึ่งติดตามดัชนี STI มีการไหลเข้าสุทธิเป็นประวัติการณ์ที่ 26 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ ซึ่งสูงที่สุดนับตั้งแต่เดือนกันยายน 2021   หุ้นกลุ่มเทคโนโลยีและ REIT เป็นหนึ่งในกลุ่มที่มีผลงานอันดับต้นๆ ทั่วโลกเมื่อเดือนที่แล้ว โดยมีผลตอบแทนรวมโดยเฉลี่ยเกือบ 11% และ 9% ตามลำดับ ประสิทธิภาพที่คล้ายกันนี้พบเห็นได้ในบริบทของสิงคโปร์ โดยหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีได้รับเงินทุนไหลเข้าสุทธิจากสถาบันมากที่สุดที่ 9 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์   หลังจากสัญญาณจากธนาคารกลางสหรัฐว่าการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยมีแนวโน้มสิ้นสุดลง ดัชนี iEdge S-REIT ถือเป็นเดือนที่ดีที่สุดในรอบสามปี โดยได้รับผลตอบแทนรวมเพิ่มขึ้น 4% S-REIT ทั้งหกแห่งภายใน STI มีประสิทธิภาพเหนือกว่าดัชนี STI ที่กว้างขึ้น โดยมีผลตอบแทนรวมโดยเฉลี่ย 7.5%   ETFs ที่มี China Equities เป็นหลักทรัพย์อ้างอิงบันทึกการไหลเข้าสุทธิสูงสุดนับตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์ 2023 โดยมีการสร้างสุทธิ 10 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์…