ดัชนีภาคการผลิตของ SG แซงหน้าดัชนี STI & S-REIT ในเดือนพฤษภาคม

04 Jun 2024 | Category: Market Updates

StocksIndustrials

• ดัชนี iEdge SG Advanced Manufacturing พบว่ามีมูลค่าการซื้อขายเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญในเดือนพฤษภาคม ซึ่งสูงกว่ากิจกรรมในเดือนเมษายนถึงหนึ่งในสาม และถือเป็นเดือนที่มีการเคลื่อนไหวมากที่สุดสำหรับส่วนประกอบของดัชนีนับตั้งแต่เดือนมีนาคม 2023 ดัชนียังสร้างผลตอบแทนรวมมากกว่า 4% เดือน.

 

• องค์ประกอบของดัชนี 10 รายการที่บันทึกการไหลเข้าของสถาบันสุทธิสูงสุดในเดือนพฤษภาคม ผลตอบแทนรวมเฉลี่ย 13% โดยผลตอบแทนรวมเฉลี่ย 5 เดือนเป็น 28% ในบรรดาหุ้นดัชนีที่มีการซื้อขายกันอย่างแข็งขัน YZJ Shipbuilding, Mermaid Maritime และ Marco Polo Marine มีการไหลเข้าสุทธิของสถาบันที่สูงที่สุดตามสัดส่วนมูลค่าตลาด

 

• YZJ Shipbuilding และ Mermaid Maritime ยังติดอันดับหนึ่งใน 10 ดัชนีที่มีการซื้อขายอย่างแข็งขันโดยเพิ่มขึ้นมากที่สุดในเดือนพฤษภาคม ร่วมกับ Broadway Industrial, Jiutian Chemical, TJ Dar Ren Tang, Medtecs Intl, Nanofilm Tech Int, UG Healthcare, Top Glove และ Riverstone

ในช่วงเดือนพฤษภาคม STI สร้างผลตอบแทนรวม 2.6% โดย iEdge S-Index สร้างผลตอบแทนรวม 0.3% นี่เป็นเพียงการเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยในความคาดหวังสำหรับสภาวะทางการเงินที่ตึงตัวอย่างต่อเนื่องในช่วงหลายเดือนข้างหน้า ซึ่งส่งผลให้ผลตอบแทนรวมของ STI Banks ทั้งสามแห่งโดยเฉลี่ยอยู่ที่ 3.6% ในเดือนพฤษภาคม

สามในสี่ของบริษัท STI ที่แข็งแกร่งที่สุดในเดือนพฤษภาคม ได้แก่ Yangzijiang Shipbuilding, SATS และ Singapore Technologies Engineering ก็เป็นส่วนประกอบของ iEdge SG Adv Manufacturing Index เช่นกัน สิ่งนี้มีส่วนทำให้ดัชนี iEdge SG Adv Manufacturing Index แซงหน้า STI ในเดือนพฤษภาคม ด้วยผลตอบแทนรวม 4.4% ดัชนี iEdge SG Adv Manufacturing Index ยังเห็นมูลค่าการซื้อขายเพิ่มขึ้น 33% ในเดือนพฤษภาคมเมื่อเทียบกับเดือนเมษายน แม้ว่าจะมีจำนวนวันทำการเท่ากันในทั้งสองเดือนก็ตาม สิ่งนี้เกิดขึ้นพร้อมกับแนวโน้มเชิงบวกที่เพิ่มขึ้นอย่างระมัดระวังสำหรับการเติบโตทั่วโลกที่ขับเคลื่อนโดยอุตสาหกรรมในปี 2025 โดยได้แรงหนุนจากการเปลี่ยนแปลงด้านนวัตกรรมและความยั่งยืน

ดัชนีการผลิต iEdge SG Adv มียอดการไหลออกของสถาบันสุทธิอยู่ที่ 60 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ในเดือนพฤษภาคม สาเหตุหลักมาจากการที่ Seatrium จองเงินทุนไหลออกสุทธิของสถาบันจำนวน 169 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ในเดือนนี้ หุ้น 10 ตัวที่มีการไหลออกสุทธิของสถาบันสูงสุดในเดือนพฤษภาคม ส่งผลให้ผลตอบแทนรวมลดลง 5.2% ในเดือนพฤษภาคม

หุ้นเกือบ 3 ตัวในดัชนีมีการไหลเข้าของสถาบันสุทธิสำหรับทุกๆ 2 ตัวที่มีการไหลออกของสถาบัน องค์ประกอบของดัชนี 10 รายการที่จองการไหลเข้าของสถาบันสุทธิสูงสุดในเดือนพฤษภาคมมีดังต่อไปนี้

หุ้น 10 ตัวที่อยู่ในตารางสูงกว่าค่าเฉลี่ยผลตอบแทนรวม 13% ในเดือนพฤษภาคม นำโดยกำไร 30% จาก Yangzijiang Shipbuilding และ 29% สำหรับ Mermaid Maritime หุ้นทั้งสองตัวนี้ยังมีการไหลเข้าของสถาบันสุทธิสูงสุดตามสัดส่วนมูลค่าตลาดตามดัชนี ตามมาด้วยมาร์โค โปโล มารีน ทั้งสามให้ข้อมูลอัปเดตทางธุรกิจ/การเงินในเดือนพฤษภาคม:

• ในวันที่ 27 พฤษภาคม Yangzijiang Shipbuilding ได้ให้ข้อมูลอัปเดตทางธุรกิจในไตรมาสที่ 1 ปีงบฯ 2024 โดยเน้นว่ายอดสั่งซื้อคงค้างของบริษัทได้เติบโตขึ้นเป็นมูลค่าสัญญา 16.1 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และเรือพลังงานน้อยคิดเป็นประมาณ ~ 61% ของมูลค่าใบสั่งซื้อคงค้างทั้งหมด หุ้นสร้างจุดสูงสุดใหม่ตลอดเวลาในเดือนพฤษภาคม และตั้งแต่นั้นมาก็ได้เพิ่มกำไรดังกล่าวในช่วงเซสชั่นแรกของเดือนมิถุนายน

 

• เมื่อวันที่ 15 พฤษภาคม Mermaid Maritime ได้ให้ข้อมูลอัปเดตทางธุรกิจในไตรมาสที่ 1 ปีงบประมาณ 2024 โดยรายงานรายได้จากการให้บริการจำนวน 88.0 ล้านเหรียญสหรัฐ เพิ่มขึ้น 102% จากไตรมาสที่ 1 ปีงบฯ 2023 และ 4% จากไตรมาสที่ 4 ปีงบฯ 2023 ซึ่งเป็นผลมาจากการเติบโตของภาคธุรกิจหลักซึ่งรวมถึง Subsea งาน IRM & Diving โครงการวางสายเคเบิล และโครงการ T&I และการรื้อถอน ส่งผลให้กลุ่มบริษัทรายงานกำไรสุทธิ 0.5 ล้านเหรียญสหรัฐในไตรมาส 1/2024 ฟื้นตัวจากการขาดทุนสุทธิ 4.9 ล้านเหรียญสหรัฐในไตรมาส 1/2023

 

• ในวันที่ 13 พฤษภาคม Marco Polo Marine รายงานผลประกอบการทางการเงินในช่วง 1HFY24 โดยรายได้ของ 1HFY24 เพิ่มขึ้น 10% เป็น 61.6 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ จาก 1HFY23 ในขณะที่กำไรขั้นต้นของ 1HFY24 ของกลุ่มเพิ่มขึ้น 26% เป็น 22.2 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ โดยมีอัตรากำไรขั้นต้นเพิ่มขึ้น 4.5 เปอร์เซ็นต์ ถึง 36% สาเหตุส่วนใหญ่มาจากผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่งของกลุ่มธุรกิจเช่าเหมาลำเรือ ซึ่งกลุ่มบริษัทสามารถบรรลุอัตราการเช่าเหมาลำที่สูงขึ้นในช่วงเวลาทางการเงินนี้ เมื่อเทียบกับ 1HFY23

Yangzijiang Shipbuilding และ Mermaid Maritime ยังติดอันดับหนึ่งใน 10 ดัชนีที่มีการซื้อขายอย่างแข็งขันซึ่งมีกำไรมากที่สุดในเดือนพฤษภาคม องค์ประกอบของดัชนี 10 รายการที่มีมูลค่าการซื้อขายเฉลี่ยต่อวัน (ADT) อย่างน้อย 10,000 ดอลลาร์สิงคโปร์ในช่วงห้าเดือนที่ผ่านมา ซึ่งมีการเพิ่มขึ้นที่แข็งแกร่งที่สุดในเดือนพฤษภาคมมีดังต่อไปนี้

เมื่อวันที่ 23 พฤษภาคม กระทรวงการค้าและอุตสาหกรรมระบุในรายงาน GDP ไตรมาส 1/24 ของสิงคโปร์ว่าภาคการผลิตและการค้าที่เกี่ยวข้องกับสิงคโปร์ “คาดว่าจะเห็นการเติบโตที่เพิ่มขึ้นอย่างค่อยเป็นค่อยไปตลอดทั้งปี” ภายในภาคการผลิตในท้องถิ่น คลัสเตอร์อิเล็กทรอนิกส์ “คาดว่าจะฟื้นตัวอย่างค่อยเป็นค่อยไปในไตรมาสต่อๆ ไป โดยได้รับการสนับสนุนจากความต้องการเซมิคอนดักเตอร์สำหรับตลาดปลายทาง เช่น สมาร์ทโฟน พีซี และ AI”

Broadway Industrial Group (BIGL) เห็นว่าราคาหุ้นค่อยๆ เพิ่มขึ้นในช่วงห้าเดือนแรกของปี 2024 จาก 0.088 ดอลลาร์สิงคโปร์เป็น 0.173 ดอลลาร์สิงคโปร์ ณ สิ้นเดือนพฤษภาคม โดยจ่ายเงินปันผล 0.005 ดอลลาร์สิงคโปร์ต่อหุ้น ทำให้ผลตอบแทนรวมเป็น 104% บริษัทไม่ได้เปิดเผยข้อมูลอัปเดตทางธุรกิจประจำไตรมาส 1/2024 เนื่องจากรายงานผลประกอบการทางการเงินงวด 2HFY23 และปีงบฯ 23 เมื่อวันที่ 29 กุมภาพันธ์ สำหรับ 2HFY23 นั้น BIGL มีกำไรสุทธิ 3.9 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ โดยกลับรายการขาดทุนสุทธิ 1.5 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ที่บันทึกไว้ใน 2HFY22

การฟื้นตัวของรายได้เป็นผลมาจากการเพิ่มขึ้น 6.7% ในรายรับ 2HFY23 เป็น 132.3 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ โดยได้แรงหนุนหลักจากการฟื้นตัวเล็กน้อยในอุตสาหกรรม Hard Disk Drive (HDD) ในช่วงสิ้นงวดดังกล่าว และการรวมส่วนสนับสนุนเล็กน้อยจาก ธุรกิจวิศวกรรมความแม่นยำของกลุ่ม ซึ่งเริ่มดำเนินการในเดือนพฤษภาคม 2023 เมื่อมองไปข้างหน้า ปัจจัยขับเคลื่อนการเติบโตที่สำคัญสำหรับธุรกิจ HDD ระดับองค์กร ได้แก่ การฟื้นตัวของความต้องการในระดับไฮเปอร์สเกล การเพิ่มขึ้นของแพลตฟอร์ม Heat Assisted Magnetic Recording (HAMR) ศักยภาพของ generative AI ใน นอกเหนือจากตลาด HDD ที่คาดว่าจะกระตุ้นการขยายตัวระดับเอกซาไบต์ในปี 2028

เมื่อวันที่ 22 เมษายน Nanofilm Technologies International ได้ให้ข้อมูลอัปเดตธุรกิจในไตรมาส 1/24 โดยรายงานการเติบโตของรายได้ 19% จากไตรมาส 1/23 ซึ่งนำโดยการฟื้นตัวของธุรกิจผู้บริโภค ส่วนย่อยของสมาร์ทโฟนกลายเป็นผู้มีส่วนสนับสนุนที่ใหญ่ที่สุดในแหล่งรายได้ในไตรมาส 1/24 ของกลุ่ม โดยมีส่วนแบ่ง 44% ภายในกลุ่มคอมพิวเตอร์ การสื่อสาร และอุปกรณ์อิเล็กทรอนิกส์สำหรับผู้บริโภค (3C) การเริ่มต้นใช้งานลูกค้าใหม่มีส่วนสำคัญต่อการเติบโต สามารถดูสำเนาสรุปผลการดำเนินงานไตรมาส 1/24 ของกลุ่มได้ที่นี่

หุ้นดัชนีที่มีการซื้อขายอย่างแข็งขันถัดไปนอกเหนือจาก 10 ตารางด้านบนซึ่งมีการเพิ่มขึ้นที่แข็งแกร่งที่สุดในเดือนพฤษภาคมคือ Micro-Mechanics (Holdings) เมื่อวันที่ 30 เมษายน Micro-Mechanics (Holdings) รายงานผลประกอบการทางการเงินประจำไตรมาสที่ 3 ปีงบประมาณ 2024 ผู้ผลิตเครื่องมือและชิ้นส่วนที่มีความแม่นยำสูงที่ใช้ในอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ รายงานว่ากำไรสุทธิในไตรมาส 3/24 ของบริษัทเพิ่มขึ้น 12.8% เป็น 1.8 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ จากไตรมาส 3/23/23 แม้ว่ารายได้ของกลุ่มจะลดลง 8.7% เป็น 13.6 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์ในระหว่างไตรมาสดังกล่าว กลุ่มบริษัทสังเกตเห็นถึงความพยายามในการควบคุมต้นทุน และยอดขายของบริษัทไปยังตลาดสหรัฐอเมริกาและสิงคโปร์ถูกขัดขวางบางส่วนจากยอดขายที่สูงขึ้นในจีน มาเลเซีย และไต้หวัน ซึ่งเป็นตลาดสำหรับเครื่องมือและชิ้นส่วนสิ้นเปลืองที่มีความสำคัญต่อกระบวนการและชิ้นส่วนที่ใช้ในกระบวนการบรรจุชิป

แหล่งข้อมูลเพิ่มเติมและการวิจัย

• Weekly Fund Flow Report: Data Reports – Singapore Exchange (SGX)
• iEdge SG Advanced Manufacturing Index: Factsheet| Methodology
• Market Update: 5 Manufacturing Stocks Attracting a Surge in Trading Volume in 2024| Marginal NODX Contraction in 1Q24 Paralleled Decline in Manufacturing Index 

ผลลัพธ์ทางการเงินล่าสุด/ข้อมูลอัปเดตทางธุรกิจ

• Yangzijiang Shipbuilding: Yangzijiang Shipbuilding 1Q2024 Business Updates| Yangzijiang Shipbuilding Annual Report 2023
• ST Engineering: ST Engineering 1Q2024 Market Updates| ST Engineering Annual Report 2023
• SATS: SATS 2HFY2024 Financial Results| SATS 3QFY2024 Business Update
• ThaiBev:  ThaiBev 1HFY2024 Financial Results Presentation
• Riverstone:  Riverstone Holdings 1QFY2024 Corporate Presentation
• Broadway Industrial: Broadway Industrial Group Annual Report 2023
• Mermaid Maritime: Mermaid Maritime 1QFY2024 Financial Results| Mermaid Maritime FY2023 Financial Report
• Jiutian Chemical Group: Jiutian Chemical Group Annual Report 2023
• Micro-Mechanics:  Micro-Mechanics 3QFY2024 Financial Results| Micro-Mechanics Annual Report FY2023

รายงานของนักวิเคราะห์ที่เกี่ยวข้อง

• Yangzijiang Shipbuilding: DBS – Yangzijiang Shipbuilding update : Making New Highs| CGS-CIMB – Yangzijiang Shipbuilding update : Record-high FY23F net profit likely
• ST Engineering: DBS – SIA Engineering update : Entering India’s exciting aviation market| DBS – ST Engineering update : Record profits with room for growth
• SATS: DBS – SATS: Onto the next stage of growth
• ThaiBev:  DBS – Thai Beverage Public Company update : Early green shoots of beer business recovery| Beansprout – AIS SDR: Singtel-backed telco in Thailand