S-Reits รายงานผลตอบแทนสองหลักในเดือนพฤศจิกายน 2022
ที่มา: SGX, Bloomberg (ข้อมูล ณ วันที่ 30 พฤศจิกายน 2022), อัตราตอบแทนปันผลจาก S-Reit & Property Trust Chartbook พฤศจิกายน 2022
ดัชนี iEdge S-Reit ฟื้นตัว 5.7% ของผลตอบแทนทั้งหมดในเดือนพฤศจิกายน หลังจากที่ลดลง 5.6% ในเดือนตุลาคม โดยมีประสิทธิภาพดีกว่าดัชนี FTSE EPRA Nareit Developed ซึ่งเพิ่มขึ้น 3.5 เปอร์เซ็นต์ในช่วงเวลาเดียวกัน
อัตราดอกเบี้ยและการเติบโตทางเศรษฐกิจในตลาดสำคัญๆ ของเอเชียยังคงเป็นตัวขับเคลื่อนหลักในระหว่างเดือนที่ผ่านมา
จากเกณฑ์ผลตอบแทนรวม YTD S-Reits ลดลง 10.9% เทียบกับดัชนี Straits Times Index ที่เพิ่มขึ้น 9.6% ในขณะที่ดัชนี FTSE EPRA Nareit Developed Index ลดลง 21.1 %
กลุ่มย่อยที่มีประสิทธิภาพสูงสุดภายในภาค S-Reits ในเดือนพฤศจิกายน ได้แก่ ศูนย์ข้อมูล, กลุ่มหลากหลาย และเชิงอุตสาหกรรม ซึ่งมีผลตอบแทนรวมเฉลี่ย 12%, 8% และ 4% ตามลำดับ
S-Reits ในกลุ่มการดูแลสุขภาพเป็นกลุ่มเดียวที่เฉลี่ยผลตอบแทนรวมติดลบ
ในช่วงเดือนพฤศจิกายน นักลงทุนรายย่อยเป็นตัวขับเคลื่อนหลักในกิจกรรมการไหลเข้าของทุน โดยมีการไหลเข้าสุทธิสะสมของรายย่อยที่ 54 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์
ในทางกลับกัน นักลงทุนสถาบันขายสุทธิ 95.6 ล้านเหรียญสิงคโปร์สำหรับภาคส่วนนี้
ในด้านของกลุ่มย่อย retail flow ได้รับแรงหนุนจากการไหลเข้าในภาคสำนักงาน (+31.1 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์) ภาคอุตสาหกรรม (+10.8 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์) และ S-Reits ด้านการดูแลสุขภาพ (+4.6 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์)
กลุ่มหลากหลาย (+12.3 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์) และศูนย์ข้อมูล S-Reits (+5.2 ล้านดอลลาร์สิงคโปร์) เป็นกลุ่มย่อยเพียงกลุ่มเดียวที่ได้รับการไหลเข้าสถาบันสุทธิ
S-Reits หกแห่งบันทึกผลตอบแทนรวมเป็นตัวเลขสองหลักในเดือนที่แล้ว: Digital Core Reit (+18.1 เปอร์เซ็นต์), CapitaLand China Trust (+16.5 เปอร์เซ็นต์), Daiwa House Logistics Trust (+16.1 เปอร์เซ็นต์), OUE Commercial Reit (+12.3 เปอร์เซ็นต์), SPH Reit (+10.4 เปอร์เซ็นต์) และ CapitaLand Integrated Commercial Trust (+10.1 เปอร์เซ็นต์)
Digital Core Reit (DCReit) มีการอัปเดตการดำเนินการซื้อกิจการโดยใช้หนี้เต็มจำนวนซึ่งคิดเป็นร้อยละ 25 ในศูนย์ข้อมูลฟรีโฮลด์ในแฟรงก์เฟิร์ต ประเทศเยอรมนี ด้วยมูลค่าประมาณ 140 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ธุรกรรมนี้คาดว่าจะมีการกระจายต่อหน่วย (DPU) เพิ่มขึ้น 2 เปอร์เซ็นต์ตามเกณฑ์ประมาณการและนับเป็นการเข้าซื้อกิจการครั้งแรกของ Digital Core Reit นับตั้งแต่จดทะเบียนในปี 2021
ในการอัปเดตธุรกิจล่าสุด DCReit รายงานรายได้สุทธิในทรัพย์สิน 9 เดือนปี 2022 ที่ 53 ล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งสูงกว่าการคาดการณ์ IPO 5.7 เปอร์เซ็นต์
อย่างไรก็ตาม รายรับที่กระจายได้อยู่ที่ 34 ล้านดอลลาร์สหรัฐฯ หายไปจากที่คาดการณ์ไว้ 3.4%
The Reit ตั้งข้อสังเกตว่าแม้ว่าธุรกิจจะยังไม่รอดพ้นจากภาพกว้างของแนวโน้มเศรษฐกิจมหภาค แต่ความต้องการศูนย์ข้อมูลนั้นยังคงคงทน บริษัทเชื่อมั่นในการสนับสนุนที่แข็งแกร่งจากสปอนเซอร์อย่าง Digital Realty และสามารถอดทนรอเวลาที่เหมาะสมในการดำเนินการตามแผนการเติบโตระยะต่อไป
REIT Watch เป็นคอลัมน์รายสัปดาห์ใน The Business Times อ่านฉบับดั้งเดิม https://bit.ly/3Wyi98J